Парижки клуб на кредиторите

Има огромен брой официални международни организации, които участват във финансирането и кредитирането на цели страни, но освен тях има и две други структури, ако можете да ги наречете, които също дават пари на дългове на различни страни. Те не са официални организации, а просто група кредитори. Създавайки аналогии с обичайната реалност, можем да кажем, че официалните структури са банки, но парижките и лондонските клубове са вид международни лични лихви.

Какво е това?

Парижкият клуб на кредиторите е, както вече беше споменато, неформална / неформална организация, която включва икономически развити страни, които разполагат с налични средства и са готови да ги предоставят на всеки от тях. В повечето случаи този клуб излиза на сцената, когато заемополучателят, който вече има дългове, не може да им плати. Това означава, че той по-скоро не отпуска заеми, а пререкредитира, изпълнявайки предимно ролята на посредници.

История на

Първата информация за този клуб се появява през 1956 година. Тогава Аржентина се опита да консолидира заеми на обща стойност 350 милиона долара. За да реши проблема, събра 12 представители на западноевропейски страни, които бяха кредитори на Аржентина. Точно тогава клубът започна своето действие. Интересен факт е, че името на тази асоциация на държави е дадено от журналисти. Те изчисляват, че най-често срещите се правят в Париж, в хотел Ritz. Оттогава са минали повече от 50 години, направени са много сделки и са издадени голям брой кредити. Няма много надеждни данни за дейността на клуба, но фактът, че той продължава да работи, вече може да говори за високата ефективност на работата му. Не последната роля в това се изразява и в желанието не само да се реализира печалба на всяка цена, но и да се получи поне веднъж, което е особено важно за бедните и слабо развитите страни, които са спечелили кредити, но нямат никакво разбиране за това как са сега да се върне.

кредитори

Тъй като това е неформална организация, тя няма строга структура, харта, работно място и правен статут. Членовете на Парижкия клуб идват и си отиват, когато това е удобно и изгодно за тях. Ако в същото време те не засягат интересите на другите, тогава не възникват въпроси към тях. В същото време това сдружение действа според собствените си правила, приети от всички държави от Парижкия клуб (това е задължително условие за участие). Няма други ограничения и всеки може да стане кредитор, при условие че изобщо може да заема пари и вече притежава някои задължения на друга държава. Присъединяването към Клуба може да даде на страната добри ползи, но ще изисква участие в работата на тази неформална организация, особено по отношение на преструктурирането на съществуващите дългове.

Такси и място за срещи

Всички членове на Парижкия клуб се събират около веднъж месечно (10 или 11 пъти годишно). По време на своите "конгреси" те обсъждат текущата ситуация с длъжниците, сключват договори и преговарят за други интересни въпроси. Според традицията на работата на клуба повече от половин век, срещите винаги се провеждат в Париж и всеки път, когато някой от висшето ръководство на френското министерство на финансите действа като председател. Присъстващите са най-малкото и се състоят основно от персонала на секретариата на същото Министерство на финансите. От една страна, това води до някои неудобства, но те са напълно компенсирани от възможността да се игнорира бюрокрацията, която ви позволява да вземете решение и да вършите работата си много по-ефективно. Повечето от официалните структури трябва да се учат от тази асоциация.

Парижки клуб: цели и функции

Основната задача е да се отърве от състоянието на кредитен натиск по различни начини. Това не означава, че Клубът действа като благодетел, а просто ви позволява да плащате дългове при по-приемливи условия, но също така изисква нещо за себе си. Всичко започва директно с преговорите, които доведоха до специален съгласуван протокол. Той съдържа цялата информация за потенциалната работа с дълга, времето на преструктуриране, датата на плащане и други характеристики. Въпреки че в преговорите могат да участват голям брой партии, една от функциите на клуба е пълна конфиденциалност от всички нейни участници. Само и единствено длъжникът има право да предоставя информация за собствените си заеми и условията за тяхното погасяване. За постигането на тази цел могат да се използват такива решения:

• Превръщането на заем в субсидия, която не трябва да се изплаща (разбира се, в отговор на други услуги).
• Увеличете срока на кредита, който ще намали плащането навреме и донякъде облекчи ситуацията с плащанията.
• Замяна на един заем с друг. С този подход става възможно получаването на дълг при по-благоприятни условия, което е по-вероятно да ви позволи да върнете средства с по-малка тежест върху икономиката.

Наред с други неща, за някои кредитополучатели могат да се променят и други условия на вече получени заеми, така че изпълнението на техните условия да стане по-реално. Като част от своята дейност, Парижкият клуб на кредиторите стриктно следва три основни принципа.

Първи принцип

Заплахата от прекратяване на плащанията. Това е първото нещо, върху което се фокусира Парижкият клуб на страните кредитори. За да се преразгледа дългът, държавата просто е длъжна да обоснове защо вече не е възможно тя да плати и да го докаже. Най-лесният вариант е да се покаже голям брой дългове и техният размер. Обикновено това е достатъчно, за да получите помощ от клуба. В други ситуации анализът на Международния валутен фонд (МВФ) може да се вземе за основа.

Втори принцип

Смекчаването на изискванията за кредитиране е възможно само ако са изпълнени определени условия на Парижкия клуб. Това е вторият принцип на неговата работа. Това означава, че страните-участнички трябва да разберат, че кредитополучателят наистина ще се опита да оптимизира собствената си икономика и в резултат ще получи възможност за плащане на дълга. Без реципрочни стъпки за каквото и да е преструктуриране е изключено. Като правило, препоръките на МВФ са взети за основа. Въпреки че те обикновено предполагат сериозен спад в жизнения стандарт на населението, те помагат да се освободи достатъчно свободно количество, което може да бъде изразходвано за погасяване на кредити. Сред всички препоръки могат да бъдат идентифицирани няколко от най-често срещаните и възникващи в почти всяка ситуация:

• Държавата се задължава да не се намесва в работата на икономическата система на страната.
• Забранено е да се правят опити за регулиране на цените на всякакви стоки или услуги.
• Необходимо е да се подобри политиката на работа с валутния курс на националната валута, за да се изключи възможността за нейното надценяване поради възможна девалвация.
• Бюджетът на страната не трябва да бъде отрицателен. Обикновено това предполага отхвърляне на различни държавни програми, насочени към подобряване на условията на живот на населението, с изключение на най-основните. В същото време е възможно да се увеличат данъците, сметките за комунални услуги и т.н.
• В допълнение, от страна на длъжника се изисква да ограничи растежа на масата на парите в страната, т.е. да изключи печатницата.

Въпреки факта, че всички тези програми трябва да подобрят положението в икономиката, като правило, то се влошава само поради нежеланието на населението да се примирява с влошаването на условията на живот (а в страните, които приемат заеми, тези условия не са най-добрите). В резултат на това има бунтове, стачки и други подобни проблеми.

Трети принцип

Всички проблеми, произтичащи от дълга, трябва да се разпределят между всички кредитори на дадена страна. На първо място, става дума за обезщетения и условия за плащане. Без значение колко пари се дължи на една държава и на кого, абсолютно всички заеми трябва да бъдат доведени до общ знаменател, така че да няма изкушение да се правят плащания само по един от договорите, като се пренебрегват всички останали.

Условията за преструктуриране в Торонто

Те се прилагат само в най-крайните случаи и са насочени към много бедни страни. Има три възможности за тези условия:

1. Третата част от дълга се отписва неотменимо, но останалата сума се начислява със стандартна лихва, съответстваща на сегашната ситуация в света. Максималният срок на заема е 14 години, но те включват до 8 години гратисен период. Подразбира се, че благодарение на средствата, получени през тези осем години, страната ще може да подобри икономическото си състояние и напълно да изплати дълговете си през следващите 6 години.
2. Заемът се запазва в същия размер, какъвто беше, както и размерът на лихвата, но максималният срок в този случай може да бъде удължен до 25 години, като от тях 14 години ще бъдат преференциални.
3. Последната възможност за преструктуриране за условията в Торонто е намаление на лихвите. Използва се 2 разновидности на това действие. Лихвата може да бъде определена на 3,5% или половината от основния лихвен процент на пазара за такива услуги, в зависимост от това какво е повече. Условията на термините са идентични с опция номер 1.

Условията в Торонто бяха използвани от Парижкия клуб на кредиторите за преструктуриране на дълговете на Мали, Мадагаскар, Танзания, Нигер и много други подобни страни.

Условия в Хюстън

Те се използват за не много богати страни, чието население има сравнително високо ниво на доходи.

• Максималният срок е не повече от 20 години с гратисен период от 10 години.
• Кредиторите имат право да променят или продават пасиви.

В този случай, за да се получи такова преструктуриране не е толкова лесно. Парижкият клуб има три основни критерия и държавата, която иска да получи заем от този тип, трябва да отговаря на поне две от тях:

• Мащаб на дълга - общият размер на заемите възлиза на 50% от БВП или повече.
• Съотношението между дълга към търговските организации и дълговете на Клуба трябва да бъде 1.5.
• Доходите на населението не трябва да бъдат по-високи от тези на Световната банка.

Египет, Полша, Мароко, Салвадор, Конго и други получиха този вариант за преструктуриране.

Други условия

За най-бедните и абсолютно неспособни да се справят със заемите на предлаганите страни и други условия. Например, при условията на Тринидад е възможно да се отпише по-голямата част от дълга (около 2/3) със значително увеличение на падежите (до 25 години) и гратисен период от 5 години. И при условията в Лондон, можете да отпишете около 20% от кредита, да намалите лихвите и да дадете същото дългосрочно на пълно погасяване. Парижкият клуб все още трябва да изплати дълговете си, а самите представители правят всичко, за да може страната наистина да получи такава възможност. Това е много по-изгодно да "се движат малко" в изискванията и в крайна сметка да се върнете парите си, отколкото да настояват за стриктно спазване на задълженията и в резултат на това не се получи нищо на всички (тя ще бъде по-лесно за длъжника да се обяви фалира). Именно на това лице обикновено се балансира цялата система.

Парижки клуб и Русия

През 1997 г. Руската федерация се присъедини към Парижкия клуб. Това помогна да се плати външни дългове с по-голяма ефективност да получат сериозно международно влияние и в крайна сметка да започнат да диктуват собствените си условия за собствените си длъжници. В резултат на присъединяването към клуба, Русия успя да фиксира дълговете на СССР (които плащаше както за себе си, така и за отделните страни) на ниво от 60 копейки за 1 щатски долар. Това значително улесни по-нататъшните плащания. Освен това се оказа, че е постигнато съгласие относно възможността за предсрочно погасяване (което обикновено е забранено). В резултат на това, за 2005-2006 година, страната изплати всичките си дългове наведнъж и много добре спести на лихви, които иначе би трябвало да се плащат много по-дълго.

заключение

Парижкият клуб, както и неговият лондонски колега, е сравнително ефективна неформална организация, която наистина помага на държавите, които са длъжни да изплатят. Да, това често е пряко свързано със сериозното влошаване на условията на живот на гражданите, но считайки, че несъстоятелността е единствената алтернатива, този подход е още по-добър, тъй като помага да се избегнат вълнения или дори революции, свързани с фалит.